Short answer
The IRS penalty for not filing Form 5472 on time is $25,000 per form, per year. If the IRS sends a notice and the form is still missing after 90 days, another $25,000 for each 30 days can be added. The way out is to file every missing year with a written reasonable-cause statement, and to answer any IRS letter on time.
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Book your free consultationAgenda tu consulta gratisHow the penalty works
- $25,000 for each Form 5472 not filed when due, or not filed "in the manner prescribed".
- The same $25,000 applies for not keeping the required records.
- A substantially incomplete form counts as not filed.
- If the failure continues more than 90 days after an IRS notice, an extra $25,000 applies for each 30-day period, or part of one.
There is a second reason not to wait: while the information is missing, the IRS's time limit to review that tax year stays open. Federal law says the period does not close until 3 years after the IRS receives the required information.
What "reasonable cause" means
IRS regulations allow the penalty to be excused when you acted in good faith and had reasonable cause for the delay. To ask for it, you must give the IRS a written statement with all the facts, signed under penalties of perjury. The IRS decides case by case. A good statement is specific: what happened, when you learned about the requirement, and what you did to fix it.
Step by step to get current
- List the missing years. Look at when the LLC was formed and which years had money moving between you and the LLC.
- Gather the records for each year: bank statements, transfers and receipts.
- Prepare a separate pro forma Form 1120 and Form 5472 for each year, using the form instructions. Our guide on how to fill out Form 5472 walks through each part.
- Write the reasonable-cause statement and sign it under penalties of perjury.
- Fax or mail everything to the IRS fax number or Ogden address for foreign-owned LLCs, and keep proof of sending.
- Watch your mail. The IRS says penalties on late international information returns may be assessed without considering the attached statement, and you may need to answer a letter and resend your explanation. Respond before the date in the letter.
- File the current year on time, so the problem does not grow.
If the IRS already contacted you
Do not ignore the letter: the 90-day clock is what triggers the extra $25,000 periods. Read the date on the notice, file the missing form, and respond with your explanation. This is where representation helps: an Enrolled Agent is authorized to practice before the IRS and can speak with the IRS on your behalf, request penalty relief and handle the follow-up.
Every case is different. The number of years, whether the IRS has already written to you and the facts behind the delay all change the best approach. This guide explains the rules; it is not advice for your specific situation.
Respuesta corta
La multa del IRS por no presentar a tiempo el Formulario 5472 es de $25,000 por formulario y por año. Si el IRS envía un aviso y el formulario sigue sin presentarse después de 90 días, puede sumar otros $25,000 por cada 30 días. La salida es presentar todos los años pendientes con una carta de causa razonable por escrito, y contestar a tiempo cualquier carta del IRS.
¿Quieres que una Enrolled Agent revise tu caso? Los primeros 30 minutos son gratis.
Book your free consultationAgenda tu consulta gratisCómo funciona la multa
- $25,000 por cada Formulario 5472 que no se presenta a tiempo, o que no se presenta "en la forma indicada".
- Los mismos $25,000 se aplican por no conservar los registros exigidos.
- Un formulario sustancialmente incompleto cuenta como no presentado.
- Si el incumplimiento sigue más de 90 días después de un aviso del IRS, se suman $25,000 por cada período de 30 días, o parte de él.
Hay otra razón para no esperar: mientras falte la información, el plazo que tiene el IRS para revisar ese año sigue abierto. La ley federal dice que no se cierra hasta 3 años después de que el IRS recibe la información exigida.
Qué significa "causa razonable"
Las regulaciones del IRS permiten perdonar la multa cuando actuaste de buena fe y tuviste una causa razonable para el retraso. Para pedirlo, debes darle al IRS una declaración por escrito con todos los hechos, firmada bajo pena de perjurio. El IRS decide caso por caso. Una buena carta es concreta: qué pasó, cuándo te enteraste de la obligación y qué hiciste para corregirla.
Paso a paso para ponerte al día
- Haz la lista de los años pendientes. Mira cuándo se creó la LLC y en qué años hubo dinero entre tú y la LLC.
- Reúne los documentos de cada año: estados de cuenta, transferencias y recibos.
- Prepara un 1120 pro forma y un Formulario 5472 por cada año, siguiendo las instrucciones del formulario. Nuestra guía de cómo llenar el Formulario 5472 explica cada parte.
- Escribe la carta de causa razonable y fírmala bajo pena de perjurio.
- Envía todo por fax o por correo al fax o a la dirección de Ogden para LLC con dueño extranjero, y guarda el comprobante.
- Revisa tu correo. El IRS dice que las multas de declaraciones informativas internacionales presentadas tarde pueden aplicarse sin considerar la carta adjunta, y que quizás tengas que contestar una carta y volver a enviar tu explicación. Responde antes de la fecha que indique la carta.
- Presenta el año actual a tiempo, para que el problema no crezca.
Si el IRS ya te contactó
No ignores la carta: el plazo de 90 días es lo que activa los períodos adicionales de $25,000. Mira la fecha del aviso, presenta el formulario que falta y responde con tu explicación. Aquí es donde ayuda tener representación: una Enrolled Agent está autorizada para ejercer ante el IRS y puede hablar con el IRS por ti, pedir que te quiten la multa y encargarse del seguimiento.
Cada caso es distinto. La cantidad de años, si el IRS ya te escribió y los motivos del retraso cambian la mejor forma de resolverlo. Esta guía explica las reglas; no es una recomendación para tu situación específica.
Foreign owner or investor? We handle the U.S. side.¿Eres dueño o inversionista extranjero? Nosotros nos encargamos de la parte de EE. UU.
Forms 5472, 1040-NR and 1120-F, ITIN and FIRPTA, explained in your language and filed on time.Formularios 5472, 1040-NR y 1120-F, ITIN y FIRPTA, explicados en tu idioma y presentados a tiempo.
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Frequently asked questionsPreguntas frecuentes
How much is the Form 5472 penalty?¿De cuánto es la multa del Formulario 5472?
$25,000 per form, per year. If the form is still missing more than 90 days after an IRS notice, $25,000 more for each 30-day period.$25,000 por formulario y por año. Si el formulario sigue faltando más de 90 días después de un aviso del IRS, $25,000 más por cada período de 30 días.
Can the penalty be removed?¿Me pueden quitar la multa?
It can be excused if the IRS accepts that you had reasonable cause and acted in good faith. You must explain all the facts in a written statement signed under penalties of perjury.Se puede perdonar si el IRS acepta que tuviste causa razonable y actuaste de buena fe. Debes explicar todos los hechos en una declaración por escrito firmada bajo pena de perjurio.
Should I file only the current year and forget the old ones?¿Presento solo el año actual y me olvido de los anteriores?
No. Each missing year can carry its own penalty, and the IRS's time to review those years stays open until the information is filed.No. Cada año que falte puede tener su propia multa, y el plazo del IRS para revisar esos años sigue abierto hasta que se presente la información.
This article is general information about U.S. federal tax rules as of October 2026. It is not advice for your specific situation. Rules and amounts change; confirm how they apply to you before acting.Este artículo es información general sobre las normas fiscales federales de EE. UU. vigentes en octubre de 2026. No es asesoría para tu situación específica. Las normas y los montos cambian; confirma cómo se aplican a tu caso antes de actuar.